El fabricante de equipos busca flexibilidad de financiación para su rama de financiación cautiva

SITUACIÓN

Un fabricante mundial de equipos que figura en la lista Fortune 150 quería cambiar su enfoque de comercialización y necesitaba nuevas alternativas de financiación para su rama de financiación cautiva. El cliente quería una monetización parcial o total de su negocio de financiación cautiva para liberar efectivo y reducir sus niveles de deuda. El cliente también buscaba evitar las comisiones por amortización anticipada de la deuda, reducir las perturbaciones en sus operaciones actuales y minimizar las implicaciones contables o fiscales derivadas de la anulación de los aplazamientos de impuestos sobre los beneficios brutos acumulados.

SOLUCIÓN

El Grupo Alta identificó rápidamente la estructura de financiación alternativa más óptima entre varias opciones. Evaluamos las implicaciones contables de todas las características estructurales y asesoramos al cliente sobre la reacción de las agencias de calificación, destacando las preocupaciones y las posibles estrategias de mitigación. Alta creó una completa presentación para la agencia de calificación que describía el deseo de flexibilidad en la financiación con un debate proactivo sobre la mitigación de riesgos. Realizamos ensayos generales con el equipo directivo antes de las visitas de las agencias de calificación. La reacción de las agencias de calificación a la estructura de financiación propuesta fue exactamente la prevista por Alta y el cliente procedió en consecuencia.